# オープニング どうもフルフルラジオの森川です。 この番組では背中で語れるお父さんお母さんになろう、このようなコンセプトでお金の知識を増やし 将来のため、家族のため、投資を頑張って取り組んでいる人を応援していくラジオ番組となっております。 さて今日のテーマはですね、投資と投機の違い。 ギャンブルと混同しないための考え方と。 これはですね、僕がもうかれこれ音声配信5年近くやってるのかな、4年ぐらいかな。 その中でも特に質問が多いテーマでもあるんですね。 職場の休憩室だったり家族との会話でも、投資ってギャンブルみたいで怖いよねってそう思われがちなんですけども、 実は似てるようで全く違うものなんですね。 今日はその違いをできるだけわかりやすくお伝えしていきますので、よろしければ最後までお付き合いください。 それでは本編どうぞ。 # 投資と投機、ギャンブルの違い 早速本題に入っていきましょう。まずは投資と投機、この2つですね。 しばしば同じ土俵で語られがちなんですけども、この2つが決定的に違うのは時間時空なんですね。 投資は時間を味方にするもの。 企業の成長だったり経済の発展だったり、人々の生活の豊かさ、こういった価値が積み上がっていくものに参加する行為のことを投資なんですね。 一方、投機は何かというとですね、価格の上下を当てに行くみたいなものなんですね。 未来の価値ではなくて、この値段なら上がりそうかなぁとか、今なら売り時かなぁみたいな短期の変動にかけていく行為を言います。 どちらが良くてどちらが悪いというのはないんですけども、 ただ多くの方が資産形成で大切にしたいのは投資の方ですよね。 では、投資がギャンブルじゃない理由。これは期待値の向きが真逆なんですね。 ギャンブルというのは、参加した瞬間に数学的には必ず期待値がマイナスになるように設計されているもの。 例えばパチンコ、競馬、宝くじ、お店や運営が成り立つように当然できていますからね。 それに対して投資はどうかというと、世界の株式市場は 歴史的に平均年4%から7%成長している。 経済は人口増加だったり、技術の革新に伴って基本的には右肩上がりになっていく。 つまり長期で見ればプラスになる仕組み側に立てているのが投資なんですね。 よく投資は怖いという方がいますけども、それは投資を短期的な価格当てゲームと捉えているから怖いんですね。 ここは僕は何度も強調したいところでもありまして、 投資は勝つゲームではなくて育てるゲームだよっていう、ここの部分がすごく僕は強調して伝えたい部分なんですね。 ただ人って短期の興奮が大好きなんですよね。 例えばスマホのゲームとかもそうね。そのスマホゲームのガチャとかありますよね。 SNSでバズるものとか、ここに期待するのもその一部ですよね。 一気に成功したりとか早く結果が欲しいとか、この気持ちは本当に自然的なものだと思うんですね。 だから、長期的な売買だったりギャンブル、ここに心が動くのは普通なんですね。 僕も若い頃は明日にはお金100万200万増えてたらいいなぁなんて思ったこともあります。 でもここで一つ知っておいていただきたいのが、 投機は勝つ人よりも負ける人が圧倒的に多い世界だよということ。 これは才能や運の世界になっていく。 資産形成で大事なのは、再現性のある方法を選ぶということ。 なので僕はどのセミナーでも、長期投資こそが一般の人が勝てる唯一の戦略だよと言い続けてるんですね。 そして最後にここも覚えていただきたい。 これは投資なのか、投機なのか、ギャンブルなのかと迷った時に、僕がいつもお伝えしている3つのチェックポイントをご紹介します。 まず1つ。価値が生まれているかどうかということ。 企業が利益を生んだり、不動産で家賃を生んだり、国や経済が成長する。 こういったところに価値の喪失があるかどうかというのを判断する。 価値が生まれないのにお金だけが生まれる仕組みは投資ではないんですね。 2つ目。時間が味方するかどうかですね。 時間をかければかけるほどプラスになるその作用というのは投資。 時間が経てば経つほどマイナスになるものをギャンブル。 で3つ目は自分でコントロールできる部分があるかということですね。 投資は分散積み立て長期といって自分でコントロールできる部分が多くあるんですね。 逆に当たるかどうか完全に運みたいな宝くじが一番わかりやすいかな。 そういう仕組みはですね投資ではないんですね。 でも宝くじ買わなきゃ当たらないよねみたいなねそういった人たちもいますけども それはあれなんですよ。夢を買うってことだと思うんですね。 投資してるわけでもなくお金増やそうと思ってないと思う。 本当にお金増やそうと思ってたら多分宝くじっていう選択は取らないと思うね。 ちょっと脱線しましたけども、ここをまとめていくとですね。 投資と投機、ギャンブル、この違いは専門用語よりも構造と期待値の違いを理解することが大切だよね。 投資は時間を味方にして成長を共有できるもの。 投機は短期の寝動きにかけていくこと。 ギャンブルは最初から期待値マイナスのゲームだぞということですね。 どれが悪いとかどれがいいとかというよりはあなたが目指したいのはどれですかということ。 もし将来のお金の不安をなくしたいとか資産を育てたいと思っているのであれば間違いなく 投資の考え方これが間違いなく近道となります。 これからもあなたの資産形成を後押しする音声を作っていきますので、 ぜひ次回も聴いていただければ嬉しいです。 # #気になるニュース はい最後はですねフルフルラジオのおまけのコーナーですねはいボイシーのハッシュタグ気になるニュース めちゃくちゃ気になるニュースがあったんでいいですかいきなり言うけど 含め役がなんと46兆円 いくらかちょっとわかんないんだけど はい今日はねこの数字のインパクトが凄すぎるニュースをピックアップしたいなと 日銀が保有しているETF これの評価額が評価域がなんと46兆円になったという話題なんですね 46兆円と国家予算みたいになりますなると思いますけども まずどんなことかという概要を簡単に 日銀って長期に渡ってETF いわゆる株の寄せ集めパックみたいなものですね買い続けてきたんですけれども それをですねボカって言ってそのつまり買った時の値段は37兆円だったものが 今の時価で つまり今売ったらいくらになるかという試算をするとですね 83兆円だよって差し引きすると46兆円の 含み益になるよこんな話だったんですね ただこれに対してじゃあこの含み益を国の財源に使えばいいじゃんという声もありつつ 片山さつき財務省はいやいや株価は上下するから安定財源とは言えないよ と慎重にコメントしたわけですねみたいなこのニュース 記事こちら貼っておきます これただの国家レベルの数字だと思ったらもったいないんですよ 実は個人の試算形成の本質がぎゅっと詰まってるんですね これ何かというと長期で持つとこういう積み上がり方が起きるよ でも含み益はあくまでの見かけ上でしかないよと 売らない限り利益の確定はしないんだよと 市場は上がることもあるけども下がることもあるよねと つまり希望と注意点が両方がくっきり見えるニュースなんですね 実はこの日銀のETFの保有ってめちゃくちゃ投資の王道スタイルなんですね 長期で持ち続けるそして日本株全体に分散させる でコツコツ買いますという本当にシンプル単純な投資の鉄則みたいなものが入ってて 結果数10年かけて含み益がとんでもない規模に膨れ上がったよっていうこと つまり長期で市場全体を全体に投資をすると時間が味方になるよって 国民に対してのエールなんですよ実は 日本やばいとかそういうことじゃないそうじゃなくて僕たちにこんな感じだからみんなやろうぜって言ってきてるんですね こういうごくシンプルな事実を示している例 これがニュースになったよと もちろんね我々は日銀ほどの金額は投資はできないんですけども 仕組みは全く同じなんです ただここで大事になってくるのか46兆円の含み益 イコール46兆円の儲けではないよということ 売ったら利益になるけども売らなければただの数字なんですね しかも株買って上下しますよね そうつまり今日83兆円だったものが明日75兆円になるかもしれないと つまり片山さんがねおっしゃっていたのは安定財源には使えないという話はね 僕は正しいと 個人的にも同じですねこれは同じ 資産が増えたと思って調子乗るなよと大事なタイミングで焦って売るなよと 含み益が減った時にメンタル崩すぞみたいな こんなパターンよくあるわけですね だからこそ含み益はあくまでの通過点くらいが気持ち的にはベストかなと思いますね 今回のニュースを見て改めて僕が感じたのは市場は長い目で見ればちゃんと成長するんだなと そういった傾向ですね でもいつ上がるかいつ下がるかこれを完璧に読める人は一人とっていないわけですね 政府ですら日銀ですら読めない だからこそ積み立て分散長期この3つの土台が最強だよっていうこういう話なんですね はいここまで聞いてもらってね自分は何やればいいのと個人ではどうしたら いいのって言うと本当シンプルですね長期で資産を持つとはい 余剰資金を少しでもいいので投資に回そうねと 2つ目としては含み益に踊らされない心を育てようと 上がっても舞い上がらない下がって持ち込むなよと はいで3つ目情報を定期的にキャッチして軌道修正をしようぜと 完璧じゃなくていいよ 方向だけある程度大枠だけ間違えなければ ok と これだけで将来的な安心感が全く違ってきますと はい46兆円という巨大な含み益数字のインパクトに引っ張られがちなんですけども 長期投資の成果と含み益の不安定さと 心理的なコントロールの重要性この3つがねぎゅっと詰まった実は 学びの深いニュースなんだなと僕はね読み取っていました これがあなたの産経生にも必ずつながるヒントになっている そんなね感じで僕は思っております ということで今日はおまけのニュース解説でした ちょっとおまけにしたく長くなったかもしれないけど 今回のね一輪の例を見るとね時間が味方につけば誰でも積み上がるんだよと そんな希望も感じられるお話あったかなとそんなところでね今日も以上にしたいと思います はい本日もご聴取頂きありがとうございました